Всё о личных финансах и инвестициях
Всё о личных финансах
и инвестициях

Вебинары, прошедшие в декабре, доступны в записи. Подробнее »

Инвестиции через ИИС. Законодательные изменения 2017 года

В июне 2017 года в закон «О рынке ценных бумаг» внесены поправки об увеличении максимального взноса на индивидуальный инвестиционный счет (далее по тексту — ИИС). Теперь предельная сумма годовых инвестиций составляет 1 млн. руб. Раньше лимит составлял 400 тыс. руб. Речь идет о сумме, которую можно внести на ИИС в течение одного календарного года. Те инвесторы, которые уже внесли в этом году сумму 400 тыс. руб., могут внести дополнительные 600 тыс. руб. до конца года.

Напомню, что индивидуальный инвестиционный счет — это счет с налоговой выгодой. Что такое ИИС, как открыть инвестиционный счет и какие преимущества ИИС имеет по сравнению с обычным брокерским счетом, какие бывают типы ИИС (тип А / тип Б), можно почитать здесь.

 

Особенность июньских законодательных правок состоит в следующем:

  1. ИИС тип А (налоговая выгода: возврат ранее уплаченного НДФЛ от суммы взносов на ИИС) - максимальная сумма ранее уплаченного НДФЛ, которую можно вернуть, останется неизменной и составит 52 тысячи рублей в год, или 13% от 400 тысяч рублей несмотря на то, что лимит увеличен до 1 млн. руб.
     
  2. ИИС тип Б (налоговая выгода: освобождение операций на ИИС от уплаты НДФЛ) – не ранее 3-х лет при закрытии ИИС НДФЛ не будет удерживаться с прибыли, полученной по операциям на ИИС. В результате инвестор, в отличие от ИИС типа А, сможет полностью получить всю прибыль от операций на ИИС со всей суммы инвестиций.

 

Какие преимущества появляются у инвестора при увеличении лимита до 1 млн. руб.?

Рассмотрим простой пример. Допустим, что:

  1. инвестор ежегодно пополняет ИИС на сумму 1 млн. руб.;
  2. ежегодная доходность для удобства расчетов - фиксированная величина и составляет 10% в год;
  3. сумма возврата НДФЛ не реинвестируется.

Если мы рассчитаем и сравним экономический эффект для каждого типа вычета, то получим следующие результаты:

Год Взнос в начале года Прирост 10 % годовых Баланс ИИС на конец года Вычеты на взносы ИИС типа А Вычеты на взносы ИИС типа Б Экономический эффект ИИС типа А Экономический эффект ИИС типа Б
1 1 000 000 100 000 1 100 000 52 000      
2 1 000 000 210 000 2 310 000 104 000      
3 1 000 000 331 000 3 641 000 156 000      
4 1 000 000 464 100 5 105 100 208 000 143 663 1 169 437 1 105 100
5 1 000 000 610 510 6 715 610 260 000 223 029 1 752 581 1 715 610
6 1 000 000 771 561 8 487 171 312 000 323 332 2 475 839 2 487 171
7 1 000 000 948 717 10 435 888 364 000 446 665 3 353 223 3 435 888
8 1 000 000 1 143 589 12 579 477 416 000 595 332 4 400 145 4 579 477
9 1 000 000 1 357 948 14 937 425 468 000 771 865 5 633 559 5 937 425
10 1 000 000 1 593 742 17 531 167 520 000 979 052 7 072 115 7 531 167
11 1 000 000 1 853 117 20 384 284 572 000 1 219 957 8 736 327 9 384 284
12 1 000 000 2 138 428 23 522 712 624 000 1 497 953 10 648 760 11 522 712
13 1 000 000 2 452 271 26 974 983 676 000 1 816 748 12 834 236 13 974 983
14 1 000 000 2 797 498 30 772 482 728 000 2 180 423 15 320 059 16 772 482
15 1 000 000 3 177 248 34 949 730 780 000 2 593 465 18 136 265 19 949 730
16 1 000 000 3 594 973 39 544 703 832 000 3 060 811 21 315 891 23 544 703
17 1 000 000 4 054 470 44 599 173 884 000 3 587 893 24 895 281 27 599 173
18 1 000 000 4 559 917 50 159 090 936 000 4 180 682 28 914 409 32 159 090
19 1 000 000 5 115 909 56 274 999 988 000 4 845 750 33 417 250 37 274 999
20 1 000 000 5 727 500 63 002 499 1 040 000 5 590 325 38 452 175 43 002 499

* Экономический эффект рассчитывается как сумма активов счета, за вычетом суммы взносов с применением соответствующих налоговых последствий. Модель расчета Московской фондовой биржи, сайт www.moex.com.

Расчет показывает, что если ежегодно инвестировать 1 млн. руб. с доходностью 10% в год, то начиная с шестого года экономический эффект инвестиционного счета типа Б превысит эффект по типу А.

Если посчитать финансовый результат при разных сценариях доходности, то получим следующую картину:

Доходность, % в год Срок, когда результат по типу Б выше, чем по типу А
5% с 13 года
10% с 6 года
15% с 4 года

Ранее, для ежегодных инвестиций в сумме 400 тыс. руб. и доходностью 10%, финансовый результат на инвестсчете по типу Б превышал бы результат по типу А только начиная только с 13-го года.

Доходность, % в год Срок, когда результат по типу Б выше, чем по типу А, расчет для суммы 400 000 рублей
5% с 25 года
10% с 13 года
15% с 9 года
20% с 7 года
25% с 5 года

Подводя итог, можно сделать вывод, что тип вычета Б подходит для тех инвесторов, кто применяет агрессивные стратегии и, кто готов вкладывать максимальные суммы на длительные сроки.

Если вы уже открыли ИИС, но еще не выбрали какой тип вычета выгоднее, то это можно будет сделать по истечению 3-х летнего периода, поскольку тип вычета определяется по факту обращения в налоговую инспекцию:

  • по типу А — в момент подачи налоговой декларации для получения вычета на взносы;
     
  • по типу Б — в момент получения из налоговой инспекции справки для брокера или управляющей компании о том, что инвестор не получал возврат ранее уплаченного налога по типу А. На основании этой справки прибыль от операций освобождается от НДФЛ.

Желаем вам успешных инвестиций!

Финансовые консультанты компании Личный Капитал помогут вам разработать инвестиционные стратегии для решения финансовых задач!


Анна Тюрнева
Финансовый консультант
КГ "Личный капитал"


Материалы по теме:

Все об индивидуальных инвестиционных счетах


18.07.2017

Понравилась статья? Расскажите друзьям:

отправить сcылку по почте            версия для печати



« Вернуться на предыдущую страницу



ТОП-НОВОСТИ

Все новости »
ПОПУЛЯРНЫЕ СТАТЬИ
Робот роботу рознь
Если у вас есть аккаунт в Фейсбуке и вы интересуетесь инвестициями, то наверное не могли не заметить ажиотаж, который вызвала в сети статья...


«Работаю по найму, но могу купить квартиру без кредита». История нашего клиента
Еще восемь лет назад Максим Росляков — клиент нашей компании, имел долги в размере пяти зарплат. А сейчас он, работая по найму, как и...


Формирование инвестиционного портфеля. Вопросы и ответы
В преддверии вебинара «Формирование инвестиционного портфеля» мне поступает много вопросов, касающихся этой темы. Сегодня я отвечу...


Кейс. Миллион для внуков
Рассмотрим реальный кейс, с которым однажды в нашу компанию обратился один из клиентов. Бизнесмен 55 лет решил подарить к 18-летию пятерым своим...



Все статьи »
        

Всё о личных финансах и инвестициях
ПОДПИШИТЕСЬ НА НАШУ РАССЫЛКУ
Все о личных финансах и инвестициях
(Рассылка от компании "Личный капитал")










ПОСЛЕДНИЕ СТАТЬИ
Как должны соотноситься возраст инвестора и риск-профиль его портфеля? Классические рекомендации таковы: чем моложе инвестор, то есть чем больше у него времени на...


По собственному опыту знаю, что инвестиции являются более эффективными, если они запланированы заранее.   А пока отвечу на некоторые вопросы, которые мы регулярно...








Всё о личных финансах и инвестициях

Главная  |  О проекте  |  Публикации  |   Вопрос-ответ  |  Контакты

При перепечатке материалов, активная ссылка на сайт обязательна.
Copyright © 2006-2019

  

CMS Status-X